ELSS Tax Saving Mutual Funds: ટેક્સ બચાવવાની સાથે લાંબા ગાળે સંપત્તિ ઊભી કરવા માંગતા રોકાણકારો માટે ELSS (Equity Linked Savings Scheme) મ્યુચ્યુઅલ ફંડ એક લોકપ્રિય વિકલ્પ છે. જોકે, તાજેતરના આંકડા દર્શાવે છે કે ELSS કેટેગરીનું પ્રદર્શન ટૂંકા અને લાંબા ગાળામાં મિશ્ર રહ્યું છે. ખાસ કરીને ત્રણ, પાંચ અને દસ વર્ષના સમયગાળામાં BSE 500 Total Return Indexની સરખામણીમાં ELSS ફંડ પાછળ રહ્યું છે. આવી સ્થિતિમાં સવાલ એ થાય છે કે શું માત્ર ટેક્સ બચાવવા માટે ELSSમાં રોકાણ કરવું યોગ્ય છે? ચાલો જાણીએ તેના રિટર્ન અને રોકાણ સાથે જોડાયેલી મહત્ત્વની વિગતો.
ELSS મ્યુચ્યુઅલ ફંડ શું છે? જાણો તેની ખાસિયતો
ELSS એટલે Equity Linked Savings Scheme. આ એક એવી ઇક્વિટી મ્યુચ્યુઅલ ફંડ કેટેગરી છે, જેમાં રોકાણકારોના નાણાં મુખ્યત્વે શેરબજારમાં રોકવામાં આવે છે. તેનો હેતુ લાંબા ગાળે રોકાણકારોની મૂડીમાં વૃદ્ધિ કરવાનો છે. સાથે જ લાગુ પડતી ટેક્સ વ્યવસ્થા હેઠળ ટેક્સ બચતનો લાભ પણ મળી શકે છે. ELSS ફંડની સૌથી મહત્ત્વની ખાસિયત તેની ત્રણ વર્ષની લોક-ઇન અવધિ છે. એટલે કે રોકાણ કરેલી દરેક રકમ ઓછામાં ઓછા ત્રણ વર્ષ સુધી રોકાયેલી રહે છે. જોકે, શેરબજાર સાથે જોડાયેલું હોવાથી તેમાં બજારની વધઘટનું જોખમ પણ રહે છે.
ટૂંકા ગાળામાં ELSS ફંડનું પ્રદર્શન કેવું રહ્યું?
ELSS ટેક્સ સેવિંગ કેટેગરીના તાજેતરના આંકડા મુજબ, એક દિવસના સમયગાળામાં 0.89 ટકા, એક સપ્તાહમાં 6.43 ટકા અને એક મહિનામાં 4.56 ટકાનું પોઝિટિવ રિટર્ન નોંધાયું છે. જોકે, આ જ સમયગાળામાં BSE 500 Total Return Indexનું પ્રદર્શન વધુ સારું રહ્યું છે. બેન્ચમાર્કે એક દિવસમાં 0.99 ટકા, એક સપ્તાહમાં 7.18 ટકા અને એક મહિનામાં 5.74 ટકાનું રિટર્ન આપ્યું છે. આમ, ટૂંકા ગાળાના ત્રણેય સમયગાળામાં ELSS કેટેગરી બેન્ચમાર્ક કરતાં પાછળ રહી છે.
વર્ષના પ્રારંભથી અત્યાર સુધી કેટલું રિટર્ન મળ્યું?
વર્ષની શરૂઆતથી અત્યાર સુધી એટલે કે Year-to-Date (YTD) પ્રદર્શનની વાત કરીએ તો ELSS ટેક્સ સેવિંગ કેટેગરીએ 0.57 ટકાનું નેગેટિવ રિટર્ન નોંધાવ્યું છે. બીજી તરફ, BSE 500 Total Return Indexમાં 1.20 ટકાનો ઘટાડો જોવા મળ્યો છે. એટલે કે બંનેમાં ઘટાડો થયો હોવા છતાં ELSS કેટેગરીએ બેન્ચમાર્કની સરખામણીમાં પ્રમાણમાં સારું પ્રદર્શન કર્યું છે. રોકાણકારો માટે આ બાબત મહત્ત્વપૂર્ણ છે, કારણ કે ફંડનું મૂલ્યાંકન કરતી વખતે માત્ર નફો કે નુકસાન જોવાને બદલે તેની બેન્ચમાર્ક સાથેની કામગીરીની સરખામણી પણ કરવી જરૂરી છે.
ત્રણ મહિના અને એક વર્ષમાં કેવું રહ્યું પ્રદર્શન?
મધ્યમ ગાળાના આંકડા પર નજર કરીએ તો ત્રણ મહિનામાં ELSS કેટેગરીએ 1.10 ટકાનું નેગેટિવ રિટર્ન આપ્યું છે. જ્યારે BSE 500 Total Return Indexમાં 1.15 ટકાનો ઘટાડો નોંધાયો છે. એક વર્ષના સમયગાળામાં ELSS કેટેગરીએ 0.23 ટકાનું પોઝિટિવ રિટર્ન આપ્યું છે. તેની સામે બેન્ચમાર્કનું રિટર્ન 0.34 ટકા રહ્યું છે. આ આંકડા દર્શાવે છે કે ત્રણ મહિનાના સમયગાળામાં ELSSએ બેન્ચમાર્ક કરતાં થોડું સારું પ્રદર્શન કર્યું છે, પરંતુ એક વર્ષના સમયગાળામાં તે પાછળ રહ્યું છે.
3, 5 અને 10 વર્ષના રિટર્નમાં બેન્ચમાર્ક આગળ
હવે લાંબા ગાળાના પ્રદર્શનની વાત કરીએ તો ELSS કેટેગરીના આંકડા રોકાણકારો માટે ધ્યાન આપવા જેવા છે. ત્રણ, પાંચ અને દસ વર્ષના સમયગાળામાં ELSSનું રિટર્ન BSE 500 Total Return Index કરતાં ઓછું રહ્યું છે.
- 3 વર્ષ: ELSSનું રિટર્ન 11.34 ટકા, જ્યારે BSE 500 TRIનું રિટર્ન 11.71 ટકા રહ્યું.
- 5 વર્ષ: ELSSએ 9.48 ટકા રિટર્ન આપ્યું, જ્યારે બેન્ચમાર્કે 9.73 ટકા રિટર્ન નોંધાવ્યું.
- 10 વર્ષ: ELSS કેટેગરીનું રિટર્ન 12.60 ટકા રહ્યું, જ્યારે BSE 500 TRIએ 13.64 ટકા રિટર્ન આપ્યું.
આ આંકડા સ્પષ્ટ કરે છે કે ત્રણેય લાંબા ગાળાના સમયગાળામાં બેન્ચમાર્કનું પ્રદર્શન ELSS કરતાં સારું રહ્યું છે.
શું માત્ર ટેક્સ બચાવવા માટે ELSSમાં રોકાણ કરવું જોઈએ?
ELSSમાં રોકાણ કરવાનો નિર્ણય માત્ર ટેક્સ બચતને ધ્યાનમાં રાખીને લેવો યોગ્ય નથી. રોકાણકારોએ પોતાના નાણાકીય લક્ષ્યો, જોખમ લેવાની ક્ષમતા અને રોકાણનો સમયગાળો પણ ધ્યાનમાં લેવો જોઈએ. ELSSમાં રોકાણ કરવાથી જૂની ટેક્સ વ્યવસ્થા હેઠળ આવકવેરા કાયદાની કલમ 80C અંતર્ગત નિર્ધારિત મર્યાદામાં ટેક્સ કપાતનો લાભ મળી શકે છે. જોકે, નવી ટેક્સ વ્યવસ્થામાં સામાન્ય રીતે આ લાભ ઉપલબ્ધ નથી. આ ઉપરાંત, દરેક રોકાણ માટે ત્રણ વર્ષની લોક-ઇન અવધિ લાગુ પડે છે.
ELSSમાં રોકાણ કરતાં પહેલાં આ બાબતો ધ્યાનમાં રાખો
એકંદરે ELSS ટેક્સ સેવિંગ કેટેગરીનું પ્રદર્શન ટૂંકા અને લાંબા ગાળામાં મિશ્ર રહ્યું છે. કેટલાક સમયગાળામાં તેણે બેન્ચમાર્ક કરતાં સારું પ્રદર્શન કર્યું છે, જ્યારે ત્રણ, પાંચ અને દસ વર્ષના આંકડામાં BSE 500 TRI આગળ રહ્યો છે. રોકાણકારોએ કોઈપણ ELSS ફંડ પસંદ કરતાં પહેલાં તેની ભૂતકાળની કામગીરી, ફંડ મેનેજરની વ્યૂહરચના, પોર્ટફોલિયો, ખર્ચ અને જોખમનું મૂલ્યાંકન કરવું જોઈએ. માત્ર ભૂતકાળના રિટર્નને ભવિષ્યના નફાની ગેરંટી માનીને રોકાણ કરવું યોગ્ય નથી. મ્યુચ્યુઅલ ફંડમાં રોકાણ બજારના જોખમોને આધીન છે.
